5,000만 원, 일복리와 월복리는 얼마나 차이 날까?

매일 이자를 주는 파킹통장, 정말 더 많이 받을까

요즘은 은행과 인터넷은행이 매일 이자를 주는 파킹통장을 내세우고, 이자가 매일 붙으니 이자에 이자가 더 빨리 붙는다고 설명합니다. 맞는 말이고, 동시에 정확히 재어 볼 수 있는 질문이기도 합니다. 광고에 나오는 연 이율은 출발점일 뿐 실제로 받는 수익 자체는 아닙니다. 1년에 한 번 이자를 붙이면 연 5%는 연말에 잔액의 정확히 5%를 더합니다. 매달 붙이면 한 달에 5%의 12분의 1씩 더하는데, 두 번째 달부터는 그 일부가 이미 붙은 이자에서 나오므로 한 해가 조금 더 높게 끝납니다. 매일 붙이면 같은 일이 아주 작은 단위로 365번 일어나고, 한 해는 그보다 또 조금 더 높게 끝납니다.

이 페이지는 그 효과만 보이도록 나머지를 모두 고정했습니다. 5,000만 원을 한 번 넣고 더는 넣지 않으며, 연 이율은 5%, 기간은 20년입니다. 계산기는 다른 모든 페이지에서처럼 이 기간을 한 달씩 따라가고, 일복리와 연복리를 고르면 1년 동안 정확히 같은 만큼 불어나도록 맞춘 월 수익률로 연 이율을 바꿔 매달 적용합니다. 이 페이지에는 추가 적립이 없으므로 이 방식은 결과에 아무런 차이도 만들지 않습니다. 화면의 잔액은 연 5%로 20년 동안 매일 이자를 붙였을 때의 금액과 정확히 같습니다.

파킹통장에 돈을 20년이나 두는 사람은 없지만, 기간을 일부러 길게 잡았습니다. 기간이 길수록 복리 주기에 따른 차이가 가장 크게 벌어지므로, 여기서 차이가 작다면 몇 달 단위에서는 그보다 더 작습니다. 결과는 세금과 수수료를 빼기 전의 금액이고 물가도 반영하지 않았습니다. 파킹통장 금리는 자주 바뀌고, 상품에 따라 일정 금액을 넘는 부분에는 더 낮은 금리를 주기도 하므로, 이 숫자는 특정 계좌에 대한 예측이 아니라 조건을 통제한 실험의 결과로 읽는 것이 좋습니다. 요점은 비교입니다. 같은 돈, 같은 이율, 같은 기간에서 이자를 붙이는 주기만 바꿨을 때 무엇이 달라지는가입니다.

화면 위쪽의 복리 주기 버튼을 연복리, 월복리, 일복리 순서로 눌러 보세요. 다른 입력값은 하나도 바뀌지 않은 채 잔액과 수익, 단리 비교만 다시 계산되므로, 같은 5,000만 원이 세 가지 방식에서 각각 어디에 도착하는지 바로 비교할 수 있습니다.

이 조건에서의 차이, 그리고 금리 1%포인트와의 비교

복리 주기를 일복리에서 월복리로 바꾸면 최종 잔액은 1%가 채 되지 않게 줄어듭니다. 연복리로 바꾸면 그보다 조금 더 줄어듭니다. 이번에는 복리 주기를 일복리로 둔 채 금리를 1%포인트만 올리거나 내려 보세요. 잔액은 세 가지 복리 주기 중 어느 것을 고를 때보다 훨씬 크게 달라집니다. 그러니 돈을 잠시 넣어 둘 곳을 고를 때는 이자를 얼마나 자주 주는지보다 금리 자체와 얼마나 오래 둘 수 있는지가 훨씬 중요합니다. 매일 이자를 준다는 점은 금리가 같은 두 통장 가운데 하나를 고를 때 마지막으로 따져 볼 장점이지, 그것만으로 통장을 옮길 이유가 되지는 않습니다. 비교 카드에 지금 결과를 고정해 두고 금리와 복리 주기를 차례로 바꿔 보면 두 효과의 크기를 나란히 확인할 수 있습니다.

복리와 단리를 나란히 놓고 보면

단리는 넣은 돈에만 수익이 붙고, 이전에 붙은 수익에는 다시 수익이 붙지 않는 방식입니다. 이 계산기는 같은 납입 조건으로 단리였다면 어떻게 되는지도 함께 계산해서, 복리 자체가 얼마를 더해 주는지 보여 줍니다. 초기 투자금은 기간 내내 해마다 연 수익률만큼 수익을 얻고, 매달 넣은 적립금은 계좌에 들어가 있던 개월 수만큼 같은 수익률로 수익을 얻으며, 그 수익은 다시 투자되지 않습니다. 두 방식을 비교하는 카드에는 단리였을 때의 합계와 복리 잔액과의 차이가 나옵니다. 초반에는 두 선이 거의 겹쳐 있습니다. 수익에 다시 수익을 낼 만큼 쌓인 금액이 아직 작기 때문입니다. 그 차이는 천천히 벌어지다가 어느 순간부터 빠르게 벌어지고, 그래프에서는 곡선과 납입액 직선 사이의 공간이 점점 넓어지는 모습으로 보입니다. 계좌에 오래 두는 시간이 중요한 이유가 바로 이 차이이며, 긴 기간이라면 그 대부분이 마지막 3분의 1 구간에서 생깁니다.

72의 법칙과 정확한 계산

72의 법칙은 돈이 두 배가 되는 데 걸리는 시간을 머릿속으로 어림하는 방법입니다. 72를 연 수익률 숫자로 나누면, 추가로 넣는 돈이 없을 때 돈이 두 배가 되기까지 대략 몇 년이 걸리는지 나옵니다. 연 6%라면 이 법칙으로는 12년입니다. 정확한 값은 로그로 구합니다. 2의 자연로그를 1에 수익률을 더한 값의 자연로그로 나누면 되는데, 연 6%에서는 약 11.9년이 나옵니다. 연 9%라면 법칙으로는 8년이고 정확한 값도 그와 매우 가깝습니다. 이 어림법은 사람들이 흔히 쓰는 수익률 구간에 맞춰져 있어서, 수익률이 아주 낮거나 아주 높으면 오차가 커집니다. 결과 화면의 안내 상자에는 입력한 수익률에 대해 두 숫자가 함께 나오므로 어림값이 얼마나 가까운지 직접 볼 수 있습니다. 두 배가 되는 시간은 한 번에 넣은 목돈에만 해당합니다. 매달 적립금을 넣으면 새 돈이 계속 들어오므로 잔액은 그보다 빨리 불어납니다.

이 계산이 가정하는 것과 빠져 있는 것

이 페이지의 모든 숫자는 몇 가지 같은 가정에서 나옵니다. 적립금은 매달 초에 빠짐없이 들어갑니다. 연 수익률은 기간 내내 일정합니다. 중간에 꺼내 쓰는 돈은 없습니다. 결과는 세전이며 수수료를 빼기 전의 금액이고, 물가를 반영하지 않은 미래의 명목 금액입니다. 그래서 수십 년 뒤의 큰 잔액으로 살 수 있는 것은 지금 같은 숫자로 살 수 있는 것보다 적습니다. 이자와 수익에 붙는 세금은 계좌 종류와 사는 나라에 따라 다르고, 펀드나 플랫폼 수수료는 실제로 손에 남는 수익을 줄이므로, 실제 계좌의 잔액은 대개 여기 나온 금액보다 낮게 끝납니다. 수수료의 영향을 대략 보고 싶다면 연 수익률에서 해마다 내는 비용만큼을 빼고 다시 계산해 보세요. 현재 가치로 생각하고 싶다면 예상 물가상승률만큼 미리 낮춘 수익률을 넣으면 됩니다. 두 방법 모두 정확하지는 않지만, 예상치를 실제로 보게 될 숫자에 더 가깝게 옮겨 줍니다.

또 하나 기억할 점은 이 계산이 한 가지 수익률만 보여 준다는 것입니다. 실제로는 같은 평균 수익률이라도 초반에 손실이 나고 후반에 회복하는 경우와 그 반대의 경우에 마지막 잔액이 달라질 수 있습니다. 매달 돈을 넣는 동안에는 초반 하락이 오히려 싼값에 더 많이 사는 기회가 되기도 하지만, 목표 시점 직전의 큰 하락은 되돌릴 시간이 부족합니다. 그래서 결과를 하나의 정답으로 보기보다는, 수익률을 낮게·중간·높게 바꿔 가며 여러 결과를 함께 놓고 범위로 이해하는 편이 안전합니다. 비교 카드에 한 조건을 고정해 두면 그 범위를 한눈에 볼 수 있습니다.